7月29日，A股全天呈现探底回升的放量普涨走势，逾4200只个股录得上涨。大消费、大金融板块领涨，前期活跃的科技主线转为分化整理，内部走势不一。MLCC概念股在当日震荡回升。龙头股风华高科开盘后直线拉升，经历反复封板又炸板的过程，最终午后开盘仅4分钟便封住涨停，实现3天2板。收盘时，风华高科报收47.51元/股，成交额达80.87亿元，换手率为14.92%，总市值约为550亿元。
风华高科当日龙虎榜单颇具看点。根据盘后交易公开信息，该股因“日涨幅偏离值达到7%的前5只证券”而上榜。买二席位由备受关注顶级游资国泰海通证券武汉紫阳东路营业部占据，该席位买入金额为2.15亿元。买三席位是开源证券股份有限公司西安太华路证券营业部，买入额为2.11亿元。买四席位归属“国泰海通系”，国泰海通证券股份有限公司湛江万豪世家证券营业部买入1.43亿元。买五席位为一线游资国盛证券股份有限公司宁波桑田路证券营业部，买入1.42亿元。此外，深股通专用席位买入金额为2.90亿元，但卖出额为6.38亿元。
值得注意的是，国泰海通证券武汉紫阳东路营业部与开源证券股份有限公司西安太华路证券营业部不仅出现在风华高科的前五大买入席位，同时也现身贤丰控股的该榜单中。前者买入1.54亿元，后者买入1.31亿元。贤丰控股当日早盘直线拉升，封死涨停板。卖出一侧几乎由机构席位主导，资金分歧明显。三家机构席位合计卖出3.96亿元，国泰海通证券股份有限公司上海分公司卖出1.40亿元。
风华高科半年报业绩预告称，上半年净利润预计在2.7亿元至3亿元区间，同比增长61.84%至79.82%。公司表示，得益于电子元器件行业景气度持续提升，MLCC、片式电阻器、电感器等主营产品市场需求持续扩大。公司集中资源推进高端转型和新兴市场开拓，主营产品销量及单价同比均实现增长。
东吴证券电新团队最新研报分析，AI算力升级推动电容需求提升，MLCC与LIC迎来高弹性增长。该团队预计全行业AI服务器电容市场规模将从2026年的约361亿元升至2030年的约2300亿元。2030年各品类市场空间分别为：MLCC 1335亿元、超级电容616亿元、牛角电容188亿元、钽电容82亿元、MLPC 51亿元、薄膜电容28亿元。增量弹性方面，超级电容、MLCC、MLPC最为突出。
中国银河证券研报指出，MLCC在AI服务器中实现大规模应用，AI相关的高容MLCC用量大幅提升，超高容MLCC现货供应紧张、交期延长。村田、三星电机等龙头虽小幅扩产，但产能释放预计需要一年以上。超高容MLCC产品需求旺盛而供给受限的格局在短期内难以改变。国产MLCC龙头业绩预告的高增长，印证了此前分析逻辑，未来MLCC产业链有望持续获利。
来源：上海证券报微信公众号
